Хороший и плохой долг

В отношении долгов существует множество мнений, причем абсолютно полярных. Либо кредиты – это вселенское зло, от которого нужно бежать, как от чумы, либо это – отличная возможность получить то, что очень хочется, прямо сейчас.

"Если тебе кажется, что никого не волнует, жив ты или нет, попробуй не заплатить очередной взнос по кредиту."

На примере долгов очень хорошо видны различия между уровнями финансовой грамотности человека. Я уже писал о том, что финансовый IQ определяется тем, насколько тонкие различия между финансовыми инструментами и стратегиями может проводить человек. С ростом финансового IQ отношение к долгам меняется довольно сильно. Я выделяю 5 уровней понимания.

Минусовой уровень понимания.

Любимые клиенты банков. Их девиз: «я этого достоин». Кредиты – это инструмент, позволяющий получить желаемое прямо сейчас, а не ждать, пока накопится нужная сумма. Здесь телефон, там телевизор, плюс кредитная карта с «льготными процентами» плюс экспресс-кредит на отпуск. И вот на оплату долгов уже уходит больше половины месячных доходов. Знакомая картина? И большое количество людей, находящихся в подобной ситуации, как раз говорит о плачевном состоянии финансовой грамотности среди населения. Увы.

Нулевой уровень понимания.

Кредиты – абсолютное зло. Эти люди не пользуются кредитами, не перехватывают у коллег «тысячу до зарплаты». Их девиз: «берешь чужие и на время, отдаешь свои и навсегда». Обычно в эту категорию попадают люди, вырвавшиеся из долговой ямы на минусовом уровне. Второй раз повторять такой опыт не хочется никому, уж лучше держаться от кредитов подальше. Либо просто наслушались страшилок о должниках. Обычно люди нулевого уровня свысока посматривают на минусовиков и гордо заявляют: «я не пользуюсь кредитами и не собираюсь этого делать в будущем». На мой взгляд, любое категоричное заявление показывает нежелание разбираться в вопросе. Ведь куда проще наклеить ярлык и не париться.

Первый уровень понимания.

Прочитав финансовую литературу для начинающих, человек понимает, что есть хорошие и плохие долги. Это первый шаг к правильному пониманию инструмента, но только первый. На этом этапе инвестор по-прежнему обходится ярлыками. Самое распространенное клише среди людей первого уровня: «потребительские кредиты – зло, кредиты на развитие бизнеса – добро». Ведь именно об этом вещают многочисленные финансовые гуру. Правда, ни один из этих гуру не объясняет, почему богатые люди используют потребительские кредиты и развивают бизнес с помощью собственной прибыли… Видимо, все не так просто. Нужно разбираться дальше.

Второй уровень понимания.

По-прежнему, долги бывают хорошими и плохими. Но приходит прозрение: бизнес-кредиты бывают плохими и хорошими. А потребительские кредиты могут приносить выгоду. Ключ к пониманию роли кредитов – сравнение альтернатив. Нужно взять две ситуации: берем кредит и не берем кредит. А затем считаем финансовый итог в каждой из этих ситуаций. В каком варианте денег стало больше, тот и выбираем.

Зачем выводить деньги из инвестиционного портфеля, приносящего 20% годовых, если ипотеку можно взять под 12-15%? Зачем брать кредит на развитие бизнеса, если ставка по кредиту равна 25%, а рентабельность бизнеса – 18%? Именно сравнение альтернатив приводит к тому, что богатые бизнесмены пользуются услугами кредитных консультантов. Деньги из бизнеса лучше пустить на развитие этого бизнеса (если он приносит достаточную доходность), а консультант сможет подобрать потребительский кредит с подходящими условиями. И бизнесмен будет в выигрыше.

Давай рассмотрим приближенный к реальности пример. Есть компьютер стоимостью 30 000 рублей. Его можно купить за наличные, или же взять кредит с нулевой ставкой* – платить 3 000 рублей в месяц в течение 10 месяцев. Процент по банковской карте составляет 10% годовых. Посчитаем два варианта: покупка сразу или в рассрочку.

1. Ты покупаешь компьютер сейчас за наличные. Через 10 месяцев у тебя есть компьютер и больше ничего.

1. Ты покупаешь компьютер сейчас, но платишь только 3000 рублей. Остаток кладешь на карту. В течение 10 месяцев платишь по 3000 рублей ежемесячно. Через 10 месяцев у тебя есть компьютер, Ты полностью выплатил кредит, а на карте у тебя осталось 1 185 рублей. Это – твой бонус за грамотное управление деньгами.

*Возражение «в кредитах с нулевой ставкой уже заложен процент по кредиту» выдает инвесторов нулевого или первого уровня. Все равно, что заложено в стоимость кредита. Сравнивай общую сумму выплат в рассрочку с ценой товара. Если суммы одинаковые – то для тебя нет никакой разницы, сколько на твоем кредите заработает банк. Для тебя переплата равна нулю.

Третий уровень понимания.

Кредиты бывают плохими и хорошими в зависимости от ситуации. На этом уровне возникает интересное явление: один и тот же кредит может быть как плохим, так и хорошим. Эта идея вскользь проскакивает в одной из книг Кийосаки, но развития не получает. Это и неудивительно – книги Роберта предназначены для инвесторов начальных уровней.

На предыдущем уровне мы рассмотрели пример с покупкой компьютера в рассрочку при условии, что у тебя уже есть необходимая сумма для его покупки. А теперь посмотрим на эту же ситуацию, когда денег пока нет.

Два варианта: купить сейчас в рассрочку или же накопить денег и купить компьютер через 10 месяцев.

1. Покупаем компьютер сейчас, платим в течение 10 месяцев по 3 000 рублей ежемесячно. Общая сумма выплат составит 30 000 рублей. Компьютер у нас в собственности в течение этих 10 месяцев.

1. Копим деньги на карте (10% годовых) по 3 000 рублей в месяц. Мы накопим нужную сумму через 9 месяцев. И еще останется 1 150 рублей. Общая сумма выплат составит 30 000 – 1 150 = 28 850. Компьютер у нас в собственности в течение 1 месяца.

Кредит – тот же, что и в примере для второго уровня. Ситуация другая. И теперь мы не получаем бонус при использовании кредита, наоборот, при накоплении мы платим за компьютер меньше его цены.

Обычно инвестиции работают именно так. Накапливая деньги, мы в итоге платим меньше, чем стоит вещь. Остаток добирается с помощью процентов. В нашем случае разница составила 1 150 рублей. Но это не чистый выигрыш! Это компенсация за то, что компьютер у тебя появился на 9 месяцев позже. То есть, покупая компьютер в рассрочку, ты как бы берешь его в аренду на 9 месяцев за 128 рублей в месяц. Много это или мало – никто, кроме тебя, это решить не может.

Приведенная ситуация проста для понимания. В реальной жизни встречаются и более интересные варианты. Например, даже процентный кредит может быть выгоден. Его выгодность зависит от уровня процентных ставок по депозиту и величины инфляции.

Для анализа кредитов, как финансового инструмента, нужно оценивать четыре показателя: эффективную ставку по кредиту (или общую сумму выплат, включая все дополнительные расходы и комиссии), доходность альтернативных инвестиций (обязательно безрисковых), обесценение или удорожание желаемой вещи к моменту накопления необходимой суммы, стоимость владения вещью до момента накопления нужной суммы.

Очень небольшое количество людей достигает хотя бы второго уровня финансового IQ по отношению к долгам. А использование инструментов, превышающих по уровню твой финансовый IQ – это все равно, что после двух недель тренировок выйти на ринг против чемпиона мира по боксу. В обоих случаях результат будет плачевным.

Ты ведь этого не хочешь?

11010001100001011101000010111110110100011000000011010000101111101101000110001000110100001011111000100000001011010010000011010000101111111101000010111011110100001011111011010001100001011101000010111110000010

👁 Подписывайся!