Стратегии снижения рисков для инвестиций ICO

Блокчейн инвесторы не всегда стремятся избежать риска. В большинстве случаев их устраивает текущая рыночная волатильность.

Для них это небольшой компромисс по сравнению с преимуществами, которые приносят ICO. Когда стартап правильно выстраивает экономическую стратегию токенов, он предоставляет инвесторам ряд льгот, таких как быстрая продажа и гибкость в работе с активами.

Каждый индивидуальный инвестор на рынке может продать свои токены, если он потеряет веру в проект, или посчитает, что токены в будущем потеряют актуальность. Некоторые инвесторы предпочитают подождать и продать свои токены, когда они вырастут в цене в двадцать или тридцать раз. В отличие от них, другие инвесторы предпочитают продать свои активы как можно быстрее, если стартап не выглядит конкурентоспособным.

Однако наличие таких преимуществ не означает, что инвесторы не должны принижать размер риска, который они берут на себя при инвестировании. Напротив, гибкость ICO — это именно то, что эксперты используют для хеджирования этих инвестиций.

Фонды и отсроченные решения
Есть много стратегий по избежанию рисков, которые используют инвестиционные фонды. Одна из наиболее важных, это принятие отложенного решение о проценте от всей стоимости инвестиционной сделки. Фонд может вложить 1$ млн в стартап, но рискнёт только на 25% инвестиций и в случае отмены сделки получает обратно 750 000$. Таким образом он рискует потерять только 250 000$. В любом случае, фонд может в любое время продать купленные токены, если что-то пойдет не так.

Такой подход зачастую осуществляют только инвестиционные фонды, но и для индивидуальных инвесторов он может быть полезным, поскольку фонды быстро становятся одним из лучших вариантов инвестиций. Растёт число фондов, работающих с индивидуальными инвесторами, предлагая широкие возможности по снижению рисков.

Поэтому при изучении инвестиционных фондов следует обращать внимание на то, какие сделки происходят между фондом и стартапом. Общее правило заключается в том, что фонды, не склонные к риску, получают меньшие скидки, чем крупные фонды, идущие на риск. В итоге выбор стоит между риском или скидкой.

Условное депонирование
Отсроченные решения идут рука об руку с депонированием. Независимо от того, как инвестор взаимодействует со стартапом — либо через прямые инвестиции, прямую покупку токенов, либо через фонд — стартап должен предлагать возможность хеджировать риски.

Более того, услуги депонирования должны быть доступны как во время проведения ICO, так и после. В первом случае, они снижают риски от первоначального сбора. Инвесторы защищены, в случаях если ICO соберёт недостаточно средств, в команде стартапа возникнут разногласия, на рынке появится сильный конкурент или изменятся законодательные нормы. При наличии депонирования стартап не хранит средства инвестора, а значит и нет никакого риска.

По окончании ICO, стартап может использовать условные депонирования, которые постепенно высвобождают средства, поскольку они необходимы для продолжения работы — при условии, что проект выполняет определенные цели. Стартапы, которые работают в рамках этого соглашения, сильнее остальных защищают инвестиции держателей токенов.

Растёт число платформ, которые внедряют такие особенности в процесс ICO, чтобы привлечь больше средств для интересных проектов. В каком-то роде это похоже на Kickstarter. Они смешивают отложенные решения с депонированием, чтобы свести риск для инвесторов к минимуму. Логика заключается в том, что каждый раз, когда проект достигает определённого пункта в дорожной карте, об этом появляется запись в блокчейне, и платформа автоматически сигнализирует о депонировании денег на следующий этап. Такой инновационный механизм может применяться в разных проектах, от сферы недвижимости до фильмов, музыки и книг.

Примеры этих важных стратегии следует иметь в виду, так как для каждой найдётся применение. Последнее, но важное проверенное правило, лежащее в их основе, заключается в том, что все вовлеченные стороны должны заинтересованы в успехе конкретного проекта. Когда совпадают интересы стартапа, фонда и индивидуальных инвесторов, то и вопросы безопасности сводятся к минимуму.