[ФИНАНСЫ] Инвестирование в пенсионные фонды
Все мы понимаем, что рано или поздно придется "отойти от дел", выйти на пенсию, лишившись основного источника дохода в виде работы и жить на какую-то пенсию. При этом, и мы сами, и даже госорганы (если вникнуть в их слова, публикации и т.д.) понимаем, что гарантированная государством пенсия - это лишь деньги, необходимые для поддержания жизнедеятельности. Назвать это "заслуженным отдыхом" сложно, так как уровень жизни, который обеспечивается такой гарантированной пенсией, вообще не похож на отдых. Остается только брать все в свои руки и заботиться о своем будущем самостоятельно и заранее. Для этого можно использовать, безусловно, любой вариант инвестиций: от банковских вкладов до форекса и криптовалют. Но, как я отмечал многократно, ни один инструмент не является безрисковым. Более того, чем выше ожидаемая доходность, тем выше и уровень риска. Уровень финансовой грамотности населения, при этом, оставляет желать лучшего: люди все еще довольно плохо разбираются в финансовых инструментах и возможных последствиях своих действий.
Понимая все это, государство стремится облегчить жизнь своим гражданам, особенно настолько сознательным, которые готовы проявить самостоятельность в вопросе формирования собственной пенсии. И, хотя дополнительные инвестиции в свою пенсию осуществляются в негосударственные пенсионные фонды, роль государства в данной сфере довольно велика.
Вообще говоря, пенсионные фонды – это один из видов коллективных инвестиций – очень близких по смыслу к паевым инвестиционным фондам, например. Точно также здесь собираются взносы инвесторов, объединяются в единый пул («денежный мешок»), которым управляют как единым целым. Но есть важные отличия.
Государственное регулирование.
Государство довольно жестко регулирует деятельность негосударственных пенсионных фондов, максимально ограничивая возможные риски инвестирования. Само по себе гарантирование в виде страхования АСВ не распространяется на взносы в негосударственную пенсию (в отличие от взносов на накопительную часть пенсии, уплачиваемых работодателем), но, тем не менее, государство законодательно стремится снизить риск инвестирования пенсионных накоплений граждан.
Государственное стимулирование.
Кроме, собственно, регулирования, благодаря которому инвестиции в НПФ должны восприниматься как довольно надежный вид вложений, государство также позволяет вернуть себе 13% от суммы взносов в негосударственный пенсионный фонд – в виде социального вычета НДФЛ. Общая сумма социального вычета не может быть больше 120 000 рублей (то есть, вернуть нельзя больше 15 600 рублей), но, во-первых, это 13% гарантированной безрисковой доходности, а, во-вторых, учитывая длительный срок инвестирования, общая сумма возмещенного из бюджета НДФЛ получается довольно существенной.
Срок инвестирования.
Вообще, чем длиннее срок инвестирования, тем больше ожидаемый результат – это относится ко всем видам инвестиций. Но пенсионные фонды изначально направлены на долгосрочные инвестиции, так как период между началом инвестирования и началом получения пенсии обычно довольно велик.
Возможности.
Так как инвестиции в негосударственные пенсионные фонды не гарантированы государством и не имеют отношения к гарантированной пенсии, инвестор может в любой момент расторгнуть договор и забрать свои инвестиции вместе с накопленным доходом. Правда, в этом случае придется вернуть те суммы НДФЛ, которые были возмещены из бюджета. Кроме того, сумму накоплений на пенсионном счете можно передать по наследству.
Но это не главное. Главное – это возможности получения пенсии при достижении пенсионного возраста. В зависимости от выбранной пенсионной программы можно выбрать два основных варианта получения негосударственной пенсии с учетом накопленного капитала:
- Срочная пенсия – капитал, накопленный на пенсионном счете (и продолжающий «работать» на фондовом рынке), распределяется на определенное количество платежей так, чтобы полностью исчерпать средства за определенное количество лет – например, 10 или 15 лет.
- Пожизненная пенсия – будет выплачиваться в течение всей оставшейся жизни пенсионера. Таким образом, снижаются риски «пережить» выбранный срок выплат. Правда, и сумма ежемесячной пенсии обычно становится ниже, так как рассчитывается исходя из ожидаемого срока выплат (он сейчас ближе к 19-20 годам). Но выплаты будут продолжаться даже долгожителям.
Как итог, инвестиции в негосударственные пенсионные фонды – это довольно интересный вариант инвестирования для тех, кто хочет позаботиться о своем комфорте на пенсии. Хотя государство не гарантирует получение дохода по этим инвестициям, НПФ более других видов инвестиций «заточены» под нужды сохранения и накопления капитала в долгосрочном периоде в целях обеспечения стабильным пассивным доходом пенсионера. Этот вид инвестиций не должен быть единственным, но он может стать хорошим дополнением к другим финансовым инструментам в портфеле инвестора.
Голосуйте за пост, подписывайтесь на мой блог, комментируйте!
Все самое интересное о финансах в моем блоге.