Полное руководство по разрыванию ICO (перевод)

 

Бизнес.

1. Прочесть вайтпепер. Можешь ли ответить «Что эта компания делает?» 
2. Зайти в Слэк, биткоинтолк, реддит.
3. Нагуглить где о них пишут и пишут ли вообще.
4. Найти их конкурентов в Блокчейне и без оного.
5. Глянуть роадмап, узнать не находятся ли они в зародыше (есть ли уже продукт?).
6. Если разбираетесь, то чекнуть исходники кода и посмотреть работу над ним.
7. Нужна ли этому сервису децентрализация?
8. Много ли людей вложилось (ценность сети равна квадрату ее пользователей).
   

Структура ICO

В Вайтпеппере ищем:

1. Какой Хардкэп и какой процент токенов берут себе разрабы (для примера: собрали 10м и разрабы забрали 50%, значит кэп 20м)
2. Будут ли генерироваться еще токены? Может ли компания сделать еще токенов, когда им захочется? (если токены еще будут прибавляться, то ценность наших сильно падает)
   

Для чего он используется?

1. В вайтпеппере ищем пути, где этот токен может использоваться. Есть два основных пути:
   a. Токены используются для функций самих платформ
   b. Профит от проекта будет делиться среди держателей
2. Найти как токены могут повышаться в ценности. Есть ли более широкое применение платформы?
   

Команда.

1.  Гуглануть членов команды и проверить есть ли что-то странное в их прошлом.
2. Есть ли у них профили на Линкеде\гитхабе? Насколько они опытные? Работают ли они фулл-тайм в этом проекте?
3. Просмотреть список адвайзеров\инвесторовa. Относиться скептически. С адвайзером могут поговорить лишь однажды (или он будет там фуллтайм) Многие адвайзеры вставляются только для маркетинга.Только наличие крутых адвайзеров ничего не гарантирует.
4. Как давно команда работает вместе? Работали ли они вместе над другими проектами? Если они только начали работать вместе, есть огромный шанс, что это скам.
   

Риски.

1. Подумайте, что может пойти не так с проектом. Ответьте на вопрос: «Если ICO провалится, то из-за чего?».
2. Факторы, которые могут уничтожить все:
   a. Есть ли спрос на продукт\сервис?
   b. Проанализировать бизнес-риски используя 5 сил Портера:
   i. Продуктозамещение
   ii. Рыночная сила разрабов
   iii. Рыночная сила клиентов
   iv. Конкуренция
   v. Опасность новых участников
3. Государственные риски – легально ли?
4. Как они рекламируются?
   a. Проверьте кучи сайтов. Если в основном говорят о том, какая крупная организация вместо того, что описывают детали проекта, то большой шанс, что это пустышка.
   b. Используют ли они платную рекламу.
   c. Если они проплачивают пресс-релизы, которые звучат как завлекалово, то скорее всего это скам. 

Какова ваша цель инвестирования?

1. До того, как вносить свое бабло, составьте план того, что будете делать с инвестицией.
2. Вы собираетесь продать их сразу как они выйдут на биржи (флипать)? Или будете держать их в лонги?
   a. Если вы флипаете:
   i. Узнайте, насколько популярно ICO. Не стоит вкладываться в проект, который не может собирать минимальных сумм в первые дни.
   ii. Чем меньше размер сборов, тем вероятнее, что он быстро соберется
   iii. Многие ICO выпускают пресейлы до начала открытых торгов. Используйте преимущество.
   iv. Узнайте, когда будут доступны токены. Чем дольше у них период локапа, тем менее они выгодны.
   
   b. Если вы инвестируете в лонги:
   i. Нужно понимать, что ICO очень дисперсионны – цена может скакать по 30% в день без каких либо причин (новостей).
   ii. Нужно быть готовым не сбрасывать при первом же стрике.
    

Текст является вольным переводом статьи Виктора Лаи.