MUST Protocol: управление активом и правом в цифровой экономике

Суть каждой экономической сделки – это обмен правами на владение, использование или распоряжение активами. Токенизация прав на активы обеспечит формирование новых доверенных механизмов и способов экономического взаимодействия, построенных на принципах децентрализации.

Токен права на актив, выпускаемый в привязке к тому или иному типу актива, представляет собой новый вид актива, существующий в цифровом поле. Токенизировать можно любой класс активов, как неликвидных, так и ликвидных: фиатные деньги, акции, облигации, транспорт, оборудование, недвижимость и пр.

Преимущества токенизации прав на активы:
• децентрализованная система разделения прав доступа к информации об активе;
• раздельное владение отдельными видами прав на актив;
• простота продажи и приобретения прав на актив;
• неизменяемость информации об активе и связанных с ним участниках рынка;
• шифрование информации и защита от несанкционированного доступа;
• гибкость настройки и автоматизация бизнес-логики с помощью смарт-контрактов.

С помощью MUST Protocol можно проверять доказательство существования прав на актив без участия третьих сторон, отчуждать, приобретать или закладывать права на актив или передавать права на такие права.

В рамках MUST Protocol хранение, управление и обмен токенизированными правами на активы представляют собой децентрализованные процессы в сети блокчейн, что обеспечивает их доступность в режиме 24\7. Системы управления активами, построенные с применением технологии токенизации прав на активы, обеспечат кратный рост эффективности использования активов, сокращение сроков принятия решений, уменьшение рисков и сокращение расходов на управление.

Механика сделок

Токенизация прав на актив в корне меняет механику сделок с этим активом. Так, например, актив [квартира] после токенизации получает следующие виды токенов прав:
• Право собственности
• Право распоряжения
• Право использования

Владелец актива после токенизации прав получит на свой кошелёк 3 невзаимозаменяемых токена (на начальном этапе это будут NFT стандарта ERC721 в сети Ethereum):
• TRight [Ownership]
• TRight [Dispose]
• TRight [Use]

Токенизация права пользования TRight [Use] торговым центром позволит его владельцу привлекать финансирование, предлагая такие токены инвесторам по аналогии с облигациями, обеспеченными будущим денежным потоком. Инвестор, приобретая токены права пользования - TRight [Use], будет получать доход от аренды торговых площадей, пропорциональный количеству приобретённых токенов.

Токенизация прав собственности TRight [Ownership] обеспечит возможность частичной продажи права собственности на актив, например, производственное помещение для владельца, желающего привлечь финансирование с сохранением права пользования активом - TRight [Use]. Инвестор посредством покупки токена прав собственности TRight [Ownership] сможет легко приобрести часть актива, что увеличивает его ликвидность.

Сферы применения

MUST Protocol предоставит широкому кругу пользователей комплексное решение, способное обеспечить полноценный переход ценностей из реального мира в цифровой с помощью токенизации всех видов прав на активы. Протокол включает в себя этапы верификации, оцифровки, комплексной критериальной оценки, мониторинга состояния актива, определение владельцев прав на этот актив и токенизацию прав. Этот подход обеспечит возможность формирования цифровой экосистемы для участников реальной экономики, построенной на обмене токенизированными правами на активы.

Управление личными активами | Частные лица

Токенизация прав на собственные активы позволит существенно увеличить их ликвидность и обеспечит возможность извлекать дополнительную выгоду из принадлежащим пользователям низколиквидных активов (каршеринг, аренда недвижимости по модели Airbnb). При этом безопасность сделок будет гарантироваться децентрализованными escrow - смарт-контрактами.

Управление долгами и обязательствами | Банки, Частные лица, Организации

С помощью сервисов, построенных на основе MUST Protocol, частные лица, предприниматели и организации получат возможность размещать, продавать, покупать и проводить взаимозачет прав и обязательств (в том числе долгов). Вся информация о создании и структурировании, подтверждении соответствия нормативным требованиям, записи о производительности и любая другая сопроводительная информация гомогенизируется (приводится к максимально однородному виду) и хранится в хронологическом порядке в серии событий. Это изменит долговой рынок, сделает его открытым и доступным для большого количества новых игроков, а также упростит отношениях кредиторов и должников.

Привлечение финансирования | Микро-, Малый и Средний Бизнес

Токенизация прав на неликвидные активы позволяет достигнуть того же экономического эффекта, что и секьюритизация. То есть неликвидный актив трансформируется в ликвидный, что дает возможность привлечения финансирования на открытом рынке. Микро-, малые и средние предприятия получат доступ к долговому финансированию на выгодных условиях без посредников.

Управление рисками | Банки, Лизинговые и Страховые компании

Токенизированные права на активы станут основой для формирования новой системы оценки и управления рисками. Высокая степень достоверности и неизменность информации о реальном состоянии активов лягут в основу новых финтех-продуктов и сервисов для банков, лизинговых и страховых компаний.

Управление токсичными активами | Банки, МФО, Лизинговые компании

Токенизация токсичных активов и прав на такие активы обеспечит формирование новых механизмов взаимодействия для участников рынка. Поиск покупателя на токсичные активы будет занимать меньше времени, стоимость продажи существенно возрастет за счет полноты информации об активе и простоты ее аутентификации.

Новый финансовый рынок | Брокеры, Инвесторы, Инвестиционные фонды

Финансовые инструменты, построенные на токенизированных правах на активы реального рынка, станут новым этапом в развитии экономики. Связь токенов TRight с реальными активами обеспечит высокую степень прозрачности и прогнозируемости рисков. Инвесторы, брокеры, биржи и страховые компании получат доступ к прозрачной и достоверной информации о реальном состоянии токенизированных активов.

Управление активами и экономической эффективностью | Корпорации

Компании, владеющие крупными портфелями активов, получат новые эффективные инструменты управления ими. Системы управления токенизированными активами обеспечат существенное сокращение операционных издержек и расходов, связанных с актуализацией и верификацией информации о реальном состоянии и экономических показателях портфельных активов.

Контроль за активами и исполнением обязательств

Большинство людей считают токенизацию процессом выпуска токена на публичном блокчейне. Однако, когда мы говорим о токенизации прав на реальные активы, дело обстоит намного сложнее. Выпуск токена составляет не более 5% всего процесса, остальные 95% — это сбор и подтверждение, а также хранение и защита информации об активе, а также о правах и владельцах прав на этот актив.

По мнению большинства международных экспертов в области блокчейн-технологии и цифровой экономики, токенизация активов обретает смысл лишь в том случае, когда токен права на актив имеет постоянную и двухстороннюю связь с активом в реальном мире.

Для решения этой задачи команда проекта MUST Protocol, использует комплексный подход, в ходе реализации которого разрабатываются высокоэффективные on-chain и off-chain правила и методы, обеспечивающие необходимый уровень актуальности и достоверности информации.

Существующий на сегодняшний день уровень автоматизации процессов не позволяет полностью отказаться от участия человека. Например, при осмотре актива, его оценке, подготовке отчетности для налоговой службы, оформлении регистрационных документов в части государственных реестров и многих других случаях.

Для того, чтобы обеспечить высокую степень децентрализации, проверяемости и качества результатов деятельности отдельно взятого исполнителя, MUST Protocol предлагает использовать сеть смарт-контрактов Escrow DAO (Decentralized Autonomous Organization – Децентрализованная Автономная Организация) для всех ролей в системе – Escrow NET. Она формируется из большого количества смарт-контрактов Escrow DAO, призванных обеспечить безопасность всех типов сделок и гарантировать защиту прав всех участников разнообразных платформ на основе MUST Protocol.

Escrow DAO представляет собой сервис - набор смарт-контрактов, которые одновременно обеспечивают распределение задач между участниками DAO, участвуют в распределении платежей и гарантируют безопасность взаиморасчетов всем сторонам сделки.

Каждый отдельно взятый смарт-контракт Escrow DAO является своего рода хабом для подключения большого количества частных пользователей в пределах одной конкретной функции платформы. Например, Escrow DAO объединяет юристов, которые получают задачи по аудиту и сопровождению сделок государственной регистрации права собственности на объекты недвижимости или Escrow DAO для страховых агентов.

В каждом отдельно взятом Escrow DAO предусмотрена функция Аудитора, который имеет право инициировать споры относительно качества работ, производимых другими участниками платформ. При этом сам Аудитор ни при каких условиях не участвует в процессах аудита, а все исполнители назначаются автоматически, что исключает возможность сговора на этапе аудита.

Таким образом, Escrow NET представляет собой своего рода систему медиации (балансирования) прав и обязательств, способную обеспечить формирование новой модели правоотношений между участниками платформ, построенных на основе MUST Protocol, в основе которого установлен принцип неотвратимости сделки.